Co stanowi koszt uzyskania przychodu ze zbycia obligacji z kuponem odsetkowym?

Wydatkami na nabycie obligacji z kuponem odsetkowym są zarówno koszty stanowiące bezpośrednio cenę zakupu nominału papieru wartościowego, jak też wydatki na zakup kuponu odsetkowego.

Zgodnie z w art. 15 ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych, kosztami uzyskania przychodów są koszty poniesione w celu osiągnięcia przychodów lub zachowania albo zabezpieczenia źródła przychodów, z wyjątkiem kosztów wymienionych w art. 16 ust. 1 ustawy. Zgodnie z treścią art. 16 ust. 1 pkt 8 tej ustawy, nie uważa się za koszty uzyskania przychodów wydatków na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów (akcji) oraz papierów wartościowych, a także wydatków na nabycie tytułów uczestnictwa w funduszach kapitałowych; wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu z odpłatnego zbycia tych udziałów w spółdzielni, udziałów (akcji) oraz papierów wartościowych, w tym z tytułu wykupu przez emitenta papierów wartościowych, a także z odkupienia albo umorzenia tytułów uczestnictwa w funduszach kapitałowych.

W kontekście powyższego należy stwierdzić, że wydatkami na nabycie obligacji z kuponem odsetkowym są zarówno koszty stanowiące bezpośrednio cenę zakupu nominału papieru wartościowego, jak też wydatki na zakup kuponu odsetkowego (a więc odsetek naliczonych na dzień zakupu obligacji na rynku wtórnym). Tym samym, zgodnie z art. 16 ust. 1 pkt 8 ustawy, należy uznać, że w przypadku nabycia obligacji podatnik będzie uprawniony do rozpoznania całości ceny nabycia ww. obligacji jako kosztu uzyskania przychodu, w dacie skutecznego i definitywnego zbycia obligacji lub wykupu obligacji przez emitenta.

Stanowisko prezentowane powyżej jest również wyrażane przez organy podatkowe. Przykładowo:

• interpretacja Dyrektora Izby Skarbowej w Warszawie z dnia 25 listopada 2009 r., znak IPPB3/423-616/09-2/JB,
• interpretacja Dyrektora Izby Skarbowej w Warszawie z dnia 9 sierpnia 2012 r., znak IPPB3/423-371/12-2/MS,
• Interpretacja Dyrektora Izby Skarbowej w Katowicach z dnia 24 lutego 2015 r., znak IBPBI/2/423-1423/14/k.p.,
• interpretacja Dyrektora Izby Skarbowej w Warszawie z dnia 12 marca 2015 r., znak IPPB3/4510-29/15-2/JBB.